存款利率的下调浪潮似乎还在继续，这次唱“主角”的是农村商业银行。截至目前，近期已有广东、广西、湖北、河南、上海、贵州、哈尔滨、山西、深圳等多地的农村中小银行机构对活期或定期存款利率进行调整。从下调幅度来看，不同银行有所差异，幅度在5bp到40bp不等。 从此轮调整后的利率水平来看，多数银行3年期、5年期定期存款挂牌利率已经逐渐降至3%以下，但较国有大行、股份行主流利率水平仍略有优势。 各地农商行跟进降息潮 近段时间，银行存款利率下调的浪潮已然波及中小银行，特别是农村商业银行。 广西宾阳农村商业银行最新公告称，将自6月5日起调整人民币活期存款挂牌利率。调整后人民币活期存款挂牌利率为0.2%。历史信息显示，自2023年9月20日起，该行人民币活期存款挂牌利率为0.25%。 无独有偶，近期广西平乐农村合作银行也在官方微信发布消息，称将自6月1日起调整人民币存款挂牌利率，调整后1年期、2年期、3年期、5年期整存整取具体执行利率分别为1.9%、2.3%、2.8%、2.8%，相比去年12月调整后的2.1%、2.3%、3.0%、3.1%，分别下调了20bp、0bp、20bp、30bp。另从广西富川农村商业银行来看，6月1日起执行的3年期、5年期定存挂牌利率分别为2.8%、3.2%，相比今年2月调整后的利率，5年期维持不变，3年期下调了40bp。 除了活期存款挂牌利率，还有多家中小银行自6月1日起调整定存挂牌利率。如广东澄海农商银行公告称，6月1日起调整人民币存款挂牌利率。此次调整后1年、2年、3年、5年整存整取存款具体执行利率分别为1.7%、1.9%、2.2%、2.2%，该行去年11月1日调整后的利率则分别为1.78%、2%、2.4%、2.45%。 河南西平中原村镇银行也于6月1日对活期存款、定期存款挂牌利率均进行了调整，其中，3年、5年定期存款利率分别为2.35%、2.4%。 据记者不完全统计，截至目前，已有广西宾阳农商行、湖北京山农商行、湖北宜城农商行、河南西平中原村镇银行、上海青浦惠金村镇银行、贵州册亨富民村镇银行、哈尔滨幸福村镇银行、山西保德慧融村镇银行、深圳坪山珠江村镇银行等多家农村中小银行机构对存款利率进行了调整。 从过往几轮存款挂牌利率的集中调整节奏来看，主要为国有大行率先调整、股份行快速跟进、其他中小银行陆续跟进。在负债成本压降过程中，中小银行更须注重节奏，需要综合平衡当地市场情况、客户黏性、稳定负债等多方面考量。出于揽储压力等因素，中小银行往往调整周期更长，资产端策略也导致主动调整的迫切性相对更低。 中长期存款利率倒挂 仍有调降空间 一般而言，存款期限与利率成正比，存款期限越长，利率越高，银行会给出一定的利率溢价，提前锁定长期限存款，以保证存款规模的上涨。 不过，随着利率调整，中长期存款利率“倒挂”现象再度出现，个别银行存在“存5年不如存3年利率高”的情况。例如，贵州册亨富民村镇银行3年定期存款利率为2.9%，而5年定期存款利率则为2.15%。湖北宜城农商行进行利率下调后，3年定期存款利率为2.35%，而5年定期存款利率则为2.2%。 事实上，今年以来中小银行已掀起多轮存款“降息”潮。而从趋势来看，多为跟进全国性银行的“补降”之举。去年12月，国有银行、股份制银行相继下调存款挂牌利率，3个月、6个月、1年期定期存款挂牌利率普遍下调10个基点，2年定期存款挂牌利率普遍下调20个基点，3年期、5年期定期存款挂牌利率普遍下调25个基点。 而从今年1月开始，每月均有城商行、农商行、村镇银行、农信社等机构对存款利率进行调降，品种覆盖活期存款、对公定期存款、个人定期存款多种。 招联首席研究员董希淼表示，一季度银行净息差普遍出现下降，主要是商业银行主动加大向实体经济减费让利力度，贷款市场报价利率（lpr）持续下降，一季度企业贷款、个人贷款利率均处于历史低位。同时，在有效融资需求不足、“资产荒”现象抬头的情况下，银行加大市场营销力度，通过下调贷款利率来激发融资需求。 “预计下一阶段，商业银行仍将继续下调存款利率，以进一步压降资金成本，减缓息差缩窄的压力。除了下调存款利率之外，商业银行还应减少对存款的利息补贴以及利息之外的费用，进一步压降存款的隐性成本。”董希淼说。 | 
